ラミット・セティが語る、大きな金銭的破綻の裏にある小さな選択

最初の話は、あるTikTokクリエイターによるものです。彼女が人生最悪のお金の判断として挙げるのは、保有していたビットコインをすべてロビンフッドから移し、セルシウスで買い直したことでした。セルシウスはユーザーに毎週利息を支払っていました。預けられたビットコインを貸し出し、その収益を預け入れた人と分け合う仕組みです。彼女によれば、一時はそこにビットコインを置いておくだけで週に700ドルを稼いでおり、価格が上がるにつれてさらに買い増していきました。彼女は暗号資産の世界でよく言われる「自分の鍵でなければ、自分のビットコインではない」という言葉も認識しています。つまり、第三者のアプリで保有している暗号資産は完全には自分のものではないということで、うまくいかない可能性があることも分かっていました。そしてセルシウスは破産を申請し、大半のユーザーの送金を無期限で停止しました。彼女はプラットフォーム上に1ビットコイン以上を保有していました。それは数年かけて目指し、達成したことを誇りに思っていた額でしたが、今ではもう引き出すことができません。

セティは、暗号資産を保管している場所が破産するとは誰も予想しないため、つらい話だと言います。しかし同時に、暗号資産に関わる多くの人が「自分の周りで行われているゲーム」を理解していないことを示す一例だとも捉えています。彼の見方では、そうした人々はチェースのような通常の銀行にあるような規制を欠いたシステムに足を踏み入れているのです。

また彼は、少しでも高い利息を得るためにお金をあちこちに移すことに、ギャンブル的な思考を見て取っています。セティは、利息を追いかけることがずっと好きではなかったと言います。彼が以前から勧めているのは、良い高金利の普通預金口座を選んだらそこに留まることであり、プラス0.02%のために乗り換えるようなことはしないことです。それにはあまり価値がないと考えているからです。週700ドルという額が印象的に聞こえることは彼も認めますが、「物事が指数関数的に上がっているときは、誰もが天才に見える」と言います。そして、投資を装った高リスクのギャンブルに手を出す人々に起こることを表す言葉として、ウォーレン・バフェットの「潮が引いたとき、誰が裸で泳いでいたかが分かる」という言葉を引用しています。

2つ目の話はRedditからです。投稿者のいとこは、遺産をすべて使い、さらに今住んでいる家に抵当権を設定して、山にある2軒目の家を購入しました。その家は文字通り山に押し倒されつつあり、いとことそのパートナーは自分たちで直せると考えていました。投稿者が訪れたとき、ドア枠はどれも歪んでいて、ドアは閉まりませんでした。地下室では、2人が彼らの言葉で言えば「山が家を押すのを止めるため」にI形鋼を設置していました。投稿者は、それでは何も解決しないと思いました。

半年後、2人は投稿者に5万ドルを貸してほしいと頼み、断られました。1年後、家は倒壊しました。投稿によれば、2人は今や存在しない家のために30万ドル以上の借金を抱えています。元の家を担保にしており、2軒目の家には保険をかけられなかったため、支払いが滞れば最初の家も失うことになります。投稿者は、損失の総額を70万ドル以上と見積もっています。

セティの最初の反応は、人は時に悪い判断をして、その代償を払うものだというものです。彼がより大きな論点として挙げるのは衝動性です。思いつきでスキトルズを10袋買っても、数日お腹が痛くなる程度で済みます。驚くべきなのは、何十万ドルもする買い物でも人々が同じくらい衝動的に見えることだと彼は言います。例として、彼は2021年前後の住宅ブームを挙げます。当時、一部の買い手は住宅診断を省略し、後になって15万ドルのメンテナンス費用が必要だと気づきました。また、市場が冷え込むのを目の当たりにした人々もいました。彼はオースティンがピーク時から20%下落し、他の都市も2桁の割合で下落していると述べています。

彼はこれを、人々がうまくいかない可能性について考えるのをどれほど避けているかに結びつけています。多くの人が自分を「永遠の楽観主義者」だと言いますが、セティは楽観と妄想は紙一重だと言います。大きな買い物にはリスク管理が必要であり、それが何を意味するのか分からないなら、家を買う準備はできていないし、2軒目となればなおさらだと彼は言います。

3つ目の話は、元オンラインフィットネスコーチによるTikTokです。彼女は2020年から2022年まで、従業員とアシスタントコーチを抱え、一時は約70人のクライアントを持つ本格的なビジネスを運営していました。その世界では「自分に投資する」こと、そして自分のビジネスに投資することへの絶え間ないプレッシャーがあったと彼女は語ります。その考え自体には反対しないとしつつも、ビジネスが進むにつれて求められる投資はどんどん高額になっていくと言います。ビジネスが落ち込んでいた時期に、彼女はビジネスコーチに7,000ドルを支払いました。しかもそれは割引後の価格でした。彼女の目的は、営業を外部に任せてSNSと残っているクライアントのコーチングに集中することでした。振り返ってみると、彼女はそのコーチと具体的な行動を起こした記憶がありません。覚えている主なアドバイスは、セラピーに行くべきだというものでした。彼女は、その7,000ドルがあれば車の頭金にできたと述べています。

セティはまず、このクリエイターが冒頭で長々と述べた前置きについてコメントし、なぜ人は本題に入らずにこれほど多くの但し書きから動画を始めるのかと問いかけます。内容については、ビジネスコーチング業界の人を大勢知っており、その中には優れた人も何人かいると言います。彼が問題だと考えるのは、参入障壁がないことです。誰でもコーチを名乗ることができます。彼は、フォロワーがごくわずかな自称コーチたちから、自分のYouTubeチャンネルについてのアドバイスを申し出るDMが毎日届くと語っています。

続いて彼はコーチを雇う側に目を向け、その多くはコーチングの仕組みについて「妄想的」だと言います。彼らは7,000ドルや5万ドルを支払い、それを大金だと考え、コーチが問題を解決してくれると期待します。セティは、良いコーチング体験を得るには自分自身がコーチングを受け入れられる人間でなければならないと主張します。人は正しい本やコーチを探すことに多くのエネルギーを費やしますが、自分自身はコーチングを受け入れる姿勢になっていません。彼が挙げる例は、営業を誰か他の人に任せられると期待している起業家です。そうした人は、おそらく当分の間それを実現できないだろうと言います。

最後の話は、金銭的な損失からどう立ち直ればいいかを尋ねるRedditの投稿です。投稿者はその年の初め、WallStreetBets流に、本人いわく一攫千金を狙った浅はかな試みとしてトレードを行いました。そのトレードで、1年分の貯金である10万ドルを失いました。それ以来、前に進もうと努め、毎月の投資を続けています。投稿者は、損失に対する悲しみに苛まれていると書いており、とりわけ他に投資できたほぼどんなものでも値を戻しているのに、自分はいまだに30%マイナスであることがつらいと述べています。

セティは「トレード」という言葉のところで口を挟みます。投稿者はトレードをしていたのではなくギャンブルをしていたのであり、やめるべきだと言います。彼は、人によっては痛みが有益な教師になりうると示唆します。彼が取り上げるのはトップコメントで、そこでは損失を乗り越えないようにと助言しています。同じことを繰り返さないよう記憶を新鮮に保ち、給料が入るたびに、少なくとも今は以前のように愚かなことをせずインデックスファンドを買っているのだと思い出せ、というものです。セティは、これが男同士の話し方だと言います。彼は、きつい脚のトレーニング中に吐きそうだとトレーナーに伝えたところ、トレーニングが終わってから吐けと言われたことを振り返ります。時には、痛みを感じろと言ってくれる誰かが必要なのだと彼は言います。

しかし彼は、思いやりも大切だと付け加えます。人は単に愚かだと言われるだけではやる気にならないからです。彼のアドバイスは、ストーリーを自分に力を与える形で書き直すことです。「以前の私は衝動的で、一攫千金を狙う行為に手を出し、心の奥ではあまり働かずに大金を稼ぎたいと思っていた。今は、本当の富を築くには、インデックスファンドのような低コストの投資に継続的に投資し、辛抱強くあることが必要だと理解している」。かつての自分と今の自分という、この構造こそが、セティが前に進むために勧める方法です。たまに自分の愚かさを冗談にするのは構わないとしつつも、投稿者にはこうしたサブレディットのいくつかから離れ、新しいアイデンティティと新しい章に集中するよう伝えています。

締めくくりとして、セティはより大きな教訓を引き出します。これらの話は、お金に関して間違ったことに何年も気を取られてしまうのがいかに簡単かを思い出させてくれると彼は言います。人はWD-40で5ドル節約することに執着する一方で、自分の経済的な人生の軌道を変えるような決断は避けています。彼は、年間3万ドルも給料が低い仕事に留まりながら、前菜をもう一品注文したことに罪悪感を抱く人を見てきたと言います。彼はこれを人間らしいことだと言います。小さな決断は安全に感じられる一方、大きな決断はより難しく、とらえどころがありません。しかし、たいていの場合、経済的な人生を変えるのは大きな決断のほうなのです。

最後に彼はある練習を紹介します。メモアプリを開いて2つの列を作ります。一方には、お金に関して妙に多くの時間を費やして心配していることを書きます。もう一方には、これまで避けてきた最大の金銭的な決断を書きます。セティは、注意を奪っている小さな事柄と、実際に重要な大きな決断との間のギャップが、エネルギーをどこに向け直すべきかを示してくれると言います。